Eni Sustainable Mobility e PBF Energy proseguono nella definizione degli accordi per la partnership strategica nel settore della bioraffinazione e produzione di HVO Diesel (olio vegetale idrotrattato, comunemente noto come ‘renewable diesel’ in Nord America), attraverso l’accordo di collaborazione per una joint venture paritetica (St. Bernard Renewables. SBR) per la bioraffineria attualmente in fase di costruzione nell’area della raffineria PBF di Chalmette (Louisiana - USA).
Nell’ambito dell’operazione, il cui perfezionamento è soggetto all’avveramento di alcune condizioni sospensive, incluse le necessarie approvazioni regolamentari, Eni Sustainable Mobility apporterà capitali per 835 milioni di dollari, oltre a un ulteriore importo fino a 50 milioni di dollari legato al raggiungimento di alcuni obiettivi progettuali, nonché l’esperienza nel settore della bioraffinazione dalla gestione all’approvvigionamento delle materie prime fino alla commercializzazione dei prodotti.
PBF apporterà gli asset relativi alla bioraffineria, oltre che la sua forte competenza industriale negli Stati Uniti, e si occuperà delle attività di direzione per il completamento della costruzione della bioraffineria e, successivamente all’entrata in funzione, della gestione operativa.
L’avvio della bioraffineria è previsto nella prima metà del 2023 con l’obiettivo di una capacità di trattamento di circa 1,1 milioni di tonnellate/anno, con una capacità di pretrattamento delle materie prime. La bioraffineria produrrà principalmente Hvo Diesel (olio vegetale idrotrattato, comunemente noto come ‘renewable diesel’ in Nord America), per 306 milioni di galloni all’anno, e utilizzerà la tecnologia Ecofining sviluppata da Eni in collaborazione con Honeywell Uop.
Nell’operazione Dentons ha affiancato il dipartimento legale in-house di Eni e ha assistito Eni Sustainable Mobility con un team multigiurisdizionale che ha coinvolto Italia e Stati Uniti, guidato dalla partner Barbara Urselli con il partner Barry Cannaday e il counsel Jay Beatmann, nonché con il coinvolgimento dei partnerMax Carr-Howard per gli aspetti di compliance e Michael Zolandz per le tematiche e attività riguardanti gli investimenti esteri negli Stati Uniti. Il partner Michele Carpagnano, con l’associate Giulia Giordano, ha gestito i profili competition & antitrust dell’operazione, occupandosi del coordinamento a livello globale delle attività di merger control analysis e supportando il team M&A nella contrattualizzazione degli aspetti correlati. La partner Ausra O. Deluard ha seguito gli aspetti di diritto antitrust statunitense.
Professionisti coinvolti nell'operazione: Beatmann Jay - Dentons; Cannaday Barry - Dentons; Carpagnano Michele - Dentons; Carr-Howard Maxwell - Dentons; Delaurd Ausra - Dentons; Giordano Giulia - Dentons; Urselli Barbara - Dentons; Zolandz Michael E. - Dentons;
Studi Legali: Dentons;
Clienti: Eni Sustainable Mobility;
